中国债券市场周五(2月3日)再受重创，现券收益率大幅上行5-10个基点，10年国债期货亦一度暴跌近1.4%，主要因中国央行春节前上调中期借贷便利(MLF)利率后，节后又进一步上调常备借贷便利(SLF)及公开市场逆回购利率。
交易员指出，多个市场基准利率相继上调后，货币政策中性偏紧的基调已确立，而近期理财监管新规还有可能出台，市场情绪短期内难有回暖，抄底仍需耐心。
周五剩余期限近10年的国开债160213券最新报价在4.0525%/4.0450%，上日尾盘为4.00%/3.8888%。
同时，中国金融期货交易所五年期国债期货主力合约TF1706周五早盘收报97.38元人民币，较上日结算价跌0.49%；10年期国债主力合约T1706收报93.425元，较上日结算价跌0.90%，盘中最低曾至92.96元。
据两位消息人士周五透露，中国央行自今日起上调常备借贷便利(SLF)利率，隔夜品种从2.75%上调35个基点至3.10%，七天和一个月SLF利率各调高10个基点至3.35%和3.70%。
他们并透露，央行将对不符合宏观审慎要求的地方法人金融机构，发放的常备借贷便利利率在上述利率基础上加100个基点，隔夜、七天、一个月的利率分别为4.10%、4.35%和4.70%。
中国央行公开市场今日逆回购利率七天、14天和28天三个品种均调高10基点，为2015年1月逆回购重启以来首次调升。
上述交易员表示，货币政策风向已收紧，此外节前就盛传要出台的理财监管新规尚待揭开面纱；由于理财规模庞大，若收紧力度较大，对债市影响亦不可低估。在主要利空仍未出尽前，目前还不太适合抄底。
市场资金面上，尽管央行节后上调公开市场逆回购利率及常备借贷便利(SLF)利率，但周五银行间货币市场回购利率未跟随上行，较节前水平已下跌为主；当日公开市场小幅净回笼，不过资金面整体压力不大，平稳中略偏宽松。
交易员称，央行政策利率此次上调后仍低于市场利率水平，“加息”对资金价格的带动暂不太明显，后续还需进一步观察，但货币政策连续释放偏紧信号，对节后流动性不可松懈。
华南一银行交易员表示，市场利率近月已在逐渐上行，目前高于政策利率水平，公开市场、SLF利率上调也跟此前MLF类似，有随行就市的意味。重点关注下一交易日质押式回购利率的开盘价会不会上涨。